Roth IRA는 은퇴 준비를 위한 가장 유용한 재정수단 중 하나로 은퇴 계획에서 중요한 역할을 한다. 세금 혜택과 더불어 유연한 인출 규정을 제공하여 은퇴 후 재정적 안정성을 확보하려는 사람들이 많이 선택하는 계좌이다. Traditional IRA(이하 IRA)와 Roth IRA의 가장 큰 차이점은 "언제 세금혜택을 받는가"이다. IRA는 불입하는 연도에 소득공제(Deduction)를 받고, Roth IRA는 인출시에 Tax Free로서 세금혜택을 받는다. IRA는 현재의 소득세가 높지만 은퇴 후에는 세금을 적게 낼 것으로 예상되는 경우에 적합하다. 반면 Roth IRA는 향후 소득 증가 혹은 세율이 높아질 것에 대비해 장기적인 재정계획에 유리한 플랜이다.

Roth IRA의 주요 장점

Roth IRA의 주요 장점으로는1)세금 혜택, 2)유연한 인출 규정, 3)RMD 제외, 4) 유산상속의 최적화를 들 수 있다. Roth IRA의 가장 큰 장점인 세금 혜택은 앞서 언급했듯이 세금 없이 자산을 성장시키고, 은퇴 후 인출시에도 세금을 내지 않음으로써, 은퇴 후에 납부해야 할 세금 부담을 낮추고, 향후 미국의 세율이 높아질 가능성에 대비할 수 있다.

유연한 인출 규정이란 Roth IRA에 있는 자금은 정해진 규정만 충족하면 언제든지 세금이나 페널티 없이 인출할 수 있다. 여기서 정해진 규정이란 계좌가 개설된지 5년이 지나야 하고, 59.5세가 지날 경우에 해당된다. 즉, 5년 기간이 끝나기 전, 혹은 59.5세 이전에 조기인출할 경우 수익금에 대해서 소득세와 10%의 페널티가 부과된다. 다만, 59.5세 이전이라도 특정 조건(첫 주택 구입, 장애, 사망 등)에 해당하는 경우에는 세금 없이 인출이 가능하다.

IRA는 일정 연령이 되면 RMD (최소인출 규정)를 이행해야 하는데(1960년생 이후 RMD 개시연령75세), Roth IRA는 이런 RMD 규정에서 자유롭다. 즉, 원할 경우 자산을 계속 계좌에 두고 성장시킬 수 있음으로써 그만큼 수익에 대한 세금혜택이 더 오랜 기간 가능해진다.

Roth IRA는 사망시에도 세금혜택을 그대로 유지하면서 상속할 수 있는 장점이 있다. SECURE Act로 인해 전통적인 Stretch IRA 전략(상속자가 평생에 걸쳐 IRA에서 인출을 하면서 세금부담을 줄일 수 있는 전략)은 폐지되고, 상속된 IRA 자산은 10년 이내에 모두 인출해야 하는 규정으로 변경되었지만, Roth IRA는 Stretch의 대체전략으로 상속자에게 여전히 세금혜택과 자산성장의 기회를 제공할 수 있다. 예를 들어 유산 상속인이 10년 동안 인출하지 않고 자산을 그대로 둔다면, 그 기간 동안 더 큰 자산성장을 이룰 수 있고, 10년 후에 한꺼번에 인출하더라도 인출 금액에 대해 세금 부담이 없기 때문에 기존의 Stretch IRA보다 더 효율적일 수 있다.

Roth IRA Conversion의 활용

Roth IRA의 경우에는 소득에 따라 불입여부 및 금액을 규정하고 있는데, 싱글일 경우에는 MAGI(Modified Adjusted Gross Income) 기준 $161,000이상, 부부합산일 경우 $240,000 이상이라면 Roth IRA 불입은 불가능하다. 따라서 소득 제한으로 인해 직접 Roth IRA에 불입할 수 없는 고소득자들은 IRA를 Roth IRA로 Conversion하는 Backdoor Roth IRA 전략을 통해 간접적으로 Roth IRA에 자금을 넣을 수 있다.

Backdoor Roth IRA는 소득이 많이 줄어 세율이 낮아진 연도에 Conversion을 통해 추가 소득을 발생시키더라도 당해 연도에 낮은 세율로 Tax를 미리 내버리고, 대신 은퇴 후까지 자라난 자산을 Tax free로 인출하여 Tax Diversification(세금 분산)을 추구하는 것이다. Roth IRA Conversion은 조기에 은퇴를 계획하거나 소득이 줄어든 은퇴 초기 시기에 유용한 전략이다. IRA나 401(k) 등의 자산을 조금씩 Roth IRA로 전환하여 인출시 세금을 줄이고 장기적으로 자산을 비과세 상태로 성장시킬 수 있기 때문이다. Roth IRA Conversion은 현시점에서는 세금을 미리 지불해야 하기 때문에 세금을 적게 지불할 시기를 선택하고, 각 연도별로 세금을 예측하여 유용성을 비교해 보는 것이 필요하다.

Roth IRA Conversion을 고려해 볼만한 또 하나의 이유는 미래에 세율 환경이 변할 가능성 때문이다. 많은 사람들은 막연히 지금의 세율에서 변화가 없을 거라 생각하지만, 역사적으로 세율 변동은 심한 것으로 나타났고, 지금은 상대적으로 낮은 세율을 유지하고 있는 편이다. 이는 지난 100년 간의 Tax Table만 봐도 세율 변동이 지속적으로 있어 왔음을 확인할 수 있다. 앞으로 세율이 올라갈지 내려갈지, Tax Bracket 구간이 어떻게 변할지 아무도 알 수가 없다. 은퇴까지 남은 기간 동안, 또는 은퇴 이후 20-30년이란 기간 동안 세율에 어떤 변수가 있을지 모르기에 세금분산은 은퇴준비에 있어 꼮 고려되어야 하는 부분이다.

결론적으로 Roth IRA는 단순히 세제혜택 만을 주는 계좌로서의 인식이 아니라, 장기적인 은퇴 자금 계획, 세금 다각화 전략, 상속 계획 등 다양한 재정적 도구이기 때문에 적극적으로 활용될 수 있기를 바란다.